ビットコインのサイクル鈍化は長期保有増加とアルトコイン資金移動が影響か、2025年秋の回復期待も慎重に検討を

• ビットコインサイクルの減速：リアライズドキャップは1年以上保有されているコインの増加を示し、フェーズ3の上昇トレンドが平坦化しています。

• アルトコインへの資金流入が繰り返し流動性を分散させ、ビットコインの短期的な上昇を抑制しています。

• 9月の利下げ期待と10月のアルトコインスポットETF承認の可能性が、2025年秋の市場回復を後押しする見込みです。

ビットコインサイクルの減速：リアライズドキャップの保有増加はより長いサイクルを示唆。2025年秋の回復に向けた分析と戦略を解説。

ビットコインサイクルの減速の原因は何か？

ビットコインサイクルの減速は、リアライズドマーケットキャップのデータによると1年以上保有されるコインの比率増加により、フェーズ3の傾きが緩やかになっていることが主因です。機関投資家の導入やスポットETFの登場によりサイクルが長期化し、短期の急上昇ではなく、より安定的で緩やかな値上がりを生んでいます。

アルトコイン資金流入はビットコインの勢いにどう影響しているか？

アルトコインへの資金回転は、ビットコインの短期的な上昇勢いを繰り返し抑制しています。月次の取引所およびオンチェーンのフロー指標によれば、アルトコインへの資金流入が増加すると、その期間におけるビットコインの週次リターンは圧縮される傾向にあります。この資金の再分配は、2023年から2024年の支配的相場と比べてよりバランスの取れた市場構造を生み出しています。

CryptoQuantのデータはビットコインのサイクル減速を示し、アルトコインフロー、ETF、利下げが2025年秋の上昇に向けた基盤を作っているとしています。

• ビットコインのフェーズ3サイクルは傾きが平坦化し、リアライズドキャップデータからは過去のサイクルよりも長期保有パターンが明らかになっています。
• アルトコインへの資金回転はビットコインの上昇勢いを繰り返し減速させており、現在の長期化サイクルの特徴的なトレンドとなっています。
• 9月の利下げ予測と10月のアルトコインスポットETF承認の可能性が、2025年秋の市場成長への期待を高めています。

暗号資産市場サイクルは、ビットコインの長期保有パターンの拡大により勢いが緩慢になっています。アナリストは次の強い上昇トレンドが2025年秋に出現すると予想しています。

なぜリアライズドマーケットキャップは長期保有期間を示すのか？

リアライズドマーケットキャップの指標は、1年以上動かされていない供給の割合が増えていることを示し、より多くのビットコインが長期的に保有されていることを意味します。CryptoQuantの分析とオンチェーン信号は、投機的な回転率の低下を指摘し、成長曲線の平坦化とサイクル期間の延長をもたらしています。

CryptoQuantのアナリスト @DanCoinInvestor は、フェーズ3において上昇トレンドの傾きが緩やかになっていると解説しています。これはより遅いが長期にわたるマーケットサイクルを示唆しており、スポットビットコインETF導入と機関投資家の増加が主な要因とされています。

Crypto Market Cycle Slows, Uptrend Expected in Fall 2025

“Looking at the percentage of Bitcoin held for over a year (based on realized market cap), past cycles (Phase 1 and 2) show that the market surged sharply and reached its peak.

However, in the current phase (3), the slope… pic.twitter.com/jTL139wa8c” — CryptoQuant.com (@cryptoquant_com) August 29, 2025

金融政策とETF承認はいつ市場を動かす可能性があるか？

9月の利下げ期待は流動性を増加させ、デジタル資産へのリスク選好を改善させる可能性があります。これに加え、10月のアルトコインスポットETF承認の可能性が相乗効果を生み、機関投資家の資金流入を活性化し、2025年秋の新たな上昇トレンドを促進するでしょう。

投資家は今何を考慮すべきか？

市場の調整や周期的な修正は、長期保有投資家にとって積み増しの好機となることがあります。リアライズドキャップの保有トレンド、アルトコインの資金フロー指標、ETFや金融政策の発表を注視し、長期化するサイクル内で最適なエントリーとリスク管理を心がけましょう。

よくある質問

長期化するビットコインサイクルはどのくらい続くか？

長期サイクルの期間は採用率と流動性動向に依存します。長期保有の増加と機関投資家の流入により、フェーズ3は数四半期、遅くとも2025年末まで続き、その後持続的な上昇傾向になる可能性があります。

次の上昇トレンドを予測する主要指標は何か？

リアライズドマーケットキャップ保有率、取引所フローメトリクス、アルトコインの流入、金融政策やETFの発表が、連携して市場変動の早期シグナルを提供します。

主要ポイントまとめ

• ビットコインサイクルの減速：リアライズドキャップから長期保有者が増加し、上昇トレンドが緩やかに。
• アルトコインフロー：資金の再分配でビットコインの短期上昇が抑制される。
• マクロ経済とETF要因：利下げ期待とスポットETFの可能性が、2025年秋の回復を後押し。

結論

リアライズドマーケットキャップとオンチェーン指標は、長期保有とアルトコインへの資金回転が主因となったビットコインサイクルの減速を示しています。利下げ期待とETF承認の可能性が目前に迫る中、投資家は主要なオンチェーンおよびマクロのシグナルを注視し、2025年秋の上昇トレンドに備えるべきです。COINOTAGは今後も動向を追い、最新情報を提供し続けます。