水曜日に予想される25ベーシスポイント（BPS）の連邦準備制度理事会（FRB）の利下げは、流動性改善により短期的な暗号資産のラリーを引き起こす可能性がありますが、トレーダーは迅速な「セル・ザ・ニュース」的な売り戻しに警戒しています。市場はすでに利下げを織り込んでおり、ミームコインやハイベータ銘柄は急激な調整を受けやすいです。
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即時効果： 25BPSの利下げ後に暗号資産のリスクオンラリーが一時的に発生
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市場リスク：「セル・ザ・ニュース」売りによる短期調整が特に投機的なトークンで起こりやすい
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見通し：複数回の利下げが2025年を通じて予想されており、長期的には流動性の高まりが資産価格を支援
メタディスクリプション：FRBの25BPS利下げが予想され、暗号市場は短期的に上昇する可能性がある一方、「セル・ザ・ニュース」リスクにも備える必要があります。トレーダーのボラティリティ対応策を解説。
公開日：2025-09-17 | 更新日：2025-09-17
予想される連邦準備制度理事会の利下げとは何か？暗号市場にどう影響するか？
FRBの利下げは水曜日に25ベーシスポイントが大方の予想です。低金利による流動性向上が暗号資産を含むリスク資産の短期的な押し上げ要因となるとみられていますが、トレーダーは利益確定による短期的な上昇圧縮に警戒しています。
米連邦準備制度理事会（米中央銀行）は政策緩和を開始する見込みで、25BPS引き下げが初期の最有力案とみられています。
連邦準備制度理事会のハト派・タカ派シグナルを示すチャート。スコアが高いほど政策の引き締め傾向が強く、利下げ可能性は低い。出典：オックスフォード・エコノミクス
25BPS利下げの確率と50BPSサプライズの可能性は？
シカゴ・マーカンタイル取引所（CME）の市場期待では、25BPSが主流で50BPSの大幅利下げは約6%と少数派です。50BPSの急激な利下げは経済の弱さを懸念させ、一時的に市場に悪影響を及ぼす可能性があります。
アナリストの見解は分かれており、大手銀行は2025年通じて複数回の利下げを予測する一方、一部助言会社は過度に楽観的と指摘。オックスフォード・エコノミクス等の見通しは緩やかな緩和を示唆しています。
2024年からの失業率上昇はFRBに利下げ余地を与えている。出典：オックスフォード・エコノミクス
なぜ利下げは暗号トレーダーに重要なのか？
利下げは流動性を変える：利回り低下は投資家を現金からリスク資産へと向かわせ、時間をかけて暗号資産価格を押し上げます。暗号の流動性循環への敏感さは、FRBの政策が市場方向性において中心的な役割を持つことを示しています。
過去の緩和サイクルで経験されたのは、初動ラリーの後に期待と実績の乖離から鋭い価格調整が起こる現象です。
利下げ確率の目標値。出典:CMEグループ
トレーダーはFRBの決定にどう備えるべきか？
一般的に、発表前にレバレッジを減らし、明確なストップロスを設定し、特に投機的なポジションのエクスポージャーを縮小することでリスク管理します。ミームコインや流動性の低い銘柄は急激な売りに最も弱いため注意が必要です。
具体的な対策としては、マージンの削減、ステーブルコインと現物の分散保有、CME期待確率や雇用統計のリアルタイム監視が推奨されます。
参照：Coin Bureau、オックスフォード・エコノミクス、CMEグループ、ゴールドマンサックス、シティグループ、XBTO
関連: 連邦準備制度理事会の利下げに向けた暗号市場の動きと理事入れ替え
よくある質問
25BPSのFRB利下げで持続的な暗号ブル市場は起きるか？
25BPSの利下げは即時かつ持続的なブル市場の引き金よりは、中期的な追い風のきっかけと考えられ、持続した上昇には追加利下げや失業率・インフレの基礎的な改善が必要です。
暗号市場はFRBの利下げ変更にどのくらい速く反応するか？
数時間から数日で反応することが多く、初動のラリーは速いですが、トレーダーの流動性やセンチメント見直しによって24～72時間以内の「セル・ザ・ニュース」的な反転がよく起こります。
「セル・ザ・ニュース」時に最もリスクが高い暗号セグメントは？
投機的なミームコイン、非常に時価総額が低いトークン、高レバレッジポジションが急激な資金引き上げや流動性ショックの影響を最も受けやすいです。
まとめ
- 直近の見通し： 25BPSのFRB利下げが短期的な暗号資産のラリーを誘発すると予想
- リスク：「セル・ザ・ニュース」的な売り戻しで特に投機的銘柄の上昇が相殺される可能性あり
- 戦略：リスク管理を重視し、レバレッジ削減、ストップロス管理、保有銘柄の分散を実践
結論
予想されるFRBの利下げは暗号資産市場における重要なトリガーです。25BPSの引き下げは近期的に価格を押し上げる可能性が高い一方で、トレーダーは急速な調整にも備える必要があります。雇用統計やCMEの確率動向、大手金融機関のマクロコメントを注視し、発表後のボラティリティを乗り切りましょう。
