SOL 市場構造：2026年1月27日 トレンド分析

現在の市場構造の状態 - トレンドは維持されているか、変化しているか？

市場構造の全体像

SOLの現在の市場構造は、下落トレンドを明確に反映しています。価格は$125.79で取引されており、過去24時間で%0.89の軽い上昇を示したものの、全体的な構造はLH/LL (Lower Highs/Lower Lows) パターンを維持しています。これは、higher highs/higher lows (HH/HL) 構造が破られたことと、bearishモメンタムが支配的であることを示します。市場はEMA20 ($130.93)の下に留まり続け、Supertrendシグナルはbearishで$142.91のレジスタンスを指しています。MTF (Multi-Timeframe) 分析では、1D、3D、1Wタイムフレームで合計12の強いレベルが検出されました：サポートでは2S/1S/2S、レジスタンスでは3R/3R/3Rの重みがあります。この不均衡は、短期的なbearishバイアスを強化しています。RSIは42.92でニュートラル-bearishゾーンにあり、MACDはネガティブヒストグラムで下落をサポートしています。ニュースフローに重要な発展はありませんので、pure price actionに焦点を当てています。

トレンド分析：上昇か下降か？

上昇トレンドの兆候

上昇トレンドのためには、HH/HL構造の再形成が条件です。現在の構造では、最後のswing high $127.4283 (スコア:68/100) を上抜けると、bullish BOS (Break of Structure) がトリガーされ、$132.9262 (スコア:62/100) への道が開けます。より強いHH/HL確認のためには、$171.4009 (スコア:65/100) レベルを突破する必要があります – これは主要なswing highとして以前の高値を指します。しかし、価格がEMA20の下に留まる限り、このシナリオは遠いです。短期的なリバウンドは$124.7050サポートから来る可能性がありますが、持続的なHH形成のためにはボリューム増加とCHoCH (Change of Character) が条件です。

下降トレンドのリスク

下降トレンドはLH/LLで確認済み：最後のswing low $117.0150 (スコア:70/100) は前のlowより低いです。価格は$124.7050 (スコア:69/100) 近辺でテストされ持ちこたえましたが、$127.4283の下に留まる限りLHが続きます。Bearish breakdownのためには$124.7050の下での終値で、$117へのLH/LL延長となり、$92.8216目標 (スコア:22/100) を活性化します。MACDがbearishでRSIが40台に近づくにつれ、モメンタムが下落をサポートしています。注意：これらのレベルの突破はBOSとしてLH/LLを強化します。

構造突破 (BOS) レベル

主なBOSレベルは以下の通り：Bullish BOS – $127.4283 での日次終値で、構造をLHからHHへ転換し、$132.9262/$171.4009を目標とします。これはCHoCHシグナルを与え、トレンド反転を開始する可能性があります。Bearish BOS – $124.7050の下での終値で、$117.0150を無効化し、主要なダウントレンドが延長します。より深いbreakdownは$92へ導きます。これらのレベルは、swing pointの%61.8-78.6 Fibonacci延長と一致しています。BOS突破は、false breakoutに対して1-2本のローソク足確認で検証すべきです。現在のレンジ $123.12-$126.79 内の横ばいは、ボラティリティ増加なしにBOSを待つことを要求します。SOL Spot Analysis と SOL Futures Analysis で詳細なチャートを確認できます。

Swingポイントとその重要性

最近のSwing高値

最後のswing high $127.4283 (スコア:68/100) は、ローカルレジスタンスとLH確認です。このレベルはBOSにとって重要：突破すれば無効となり、下落トレンドが疑問視されます。前の$132.9262 (スコア:62/100) は中期的レジスタンス、$171.4009は主要高値 (スコア:65/100) – ATHに近いピークです。これらのポイントは、order blockとequal highsで強化されており、リテストは売り機会を生む可能性があります。

最近のSwing安値

最後のswing low $124.7050 (スコア:69/100) は、現在の価格直下の短期サポートです。突破すれば$117.0150 (スコア:70/100) がテストされます – 強いlowで、fair value gapでサポートされています。これらのレベルはHLを守っています；持ちこたえはbullish divergenceの機会、突破はLL延長です。Swing lowは、リスク管理のためのstop-loss配置に理想的です。

ビットコイン相関

SOLはBTCと高い相関 (%0.85+) があります；BTCは$88,351でダウントレンド中、Supertrend bearishです。BTCサポート $86,502/$84,681/$80,600 が突破されると、SOLは$117へ引き込まれます – アルトコインでは増幅された下落が予想されます。BTCレジスタンス $88,258/$91,081 が突破されるとSOLは安堵し、$127 BOSをトリガーする可能性があります。BTCドミナンス上昇中はSOLに注意：現在のBTC構造はLH/LLでSOLを圧迫しています。BTCが$80,600下へ落ちると、SOL $92目標が活性化します。

構造的見通しと期待

構造的見通しはbearish：LH/LL intact、価格が$127.4283下に留まる限りダウントレンド有効です。Bullish無効化のためには$127+ BOSとEMA20通過が条件；さもなくば$124.7050 breakが$117へ導きます。MTFでレジスタンスの重みがあり、shortバイアスをサポートしています。トレードプラン：$127 short、$124.70 long (tight stop)。市場構造は動的；日次終値を追跡してください。教育ノート：HH/HLは上昇、LH/LLは下落を定義 – BOS/CHoCHで変化します。忍耐強く、構造優先。