TRX テクニカル分析 2026年2月4日：出来高と蓄積

TRXの24時間取引量は1億3750万ドル水準で推移しており、これは最近の下落局面での弱い参加を示し、潜在的な蓄積シグナルを発信しています。市場センチメントは、低出来高の反応に隠れた大口プレーヤーの関心を反映し、価格の下方サポート探しを強化しています。

出来高プロファイルと市場参加

TRXの現在の出来高プロファイルは、過去24時間の取引量1億3750万ドルで注目を集めています。この水準は、過去7日間の平均出来高（約1億8000万ドル）を下回っており、全体的な市場参加が低いことを示しています。下落トレンドの中で価格が1.24%上昇したものの、この出来高の弱さは、売り手の確信の欠如を明らかにしています。出来高プロファイル分析では、価格の$0.2815-$0.2863サポートバンドに集中する出来高ノード（POC - Point of Control）が観察されており、これは買い手がここで防衛していることを示しています。

市場参加の観点から、上昇時の出来高（アップティック出来高）が下落時の出来高（ダウンムーブ出来高）と比較的均衡しており、最近の下落局面での出来高は20%低くなっています。これは健全なコンソリデーションのシグナルです：急激なパニック売りはなく、むしろコントロールされた引き戻しです。1D、3D、1Wタイムフレームでの13の強力な水準（1Dで4サポート/2レジスタンス）が出来高ベースでサポートされており、これはマルチタイムフレームの一致が参加の有機性を確認しています。平均日次出来高比で25%低い今日の水準は、リテール中心の弱い売りを反映しており、ここで機関投資家の流入が入る可能性があります。

蓄積か分配か？

蓄積の兆候

蓄積パターンは明確です：価格がEMA20（$0.29）の下にあるにもかかわらず、$0.2815サポート（81/100スコア）で出来高増加が観察されます。これは古典的なWyckoff蓄積のように見えます – 低出来高のテストで買い手が入っています。過去3日間の下落局面での出来高減少（15%低下）は、大口プレーヤーが底値で拾っている可能性を示唆します。RSIが40.96で売られ過ぎに近い中、出来高ダイバージェンスはポジティブ：価格が新安値をつける一方で出来高が低下しており、典型的な蓄積兆候です。MTF出来高では1Wサポート（$0.2772）が強力なノードを形成しており、クジラウォレットでの過去1週間のTRX流入報告（オフチェーン データによる）がこれを裏付けています。

教育ノート：健全な蓄積では、出来高が価格の下で膨張し、上方ブレイクアウトで爆発します。TRXはこのプロファイルに完全に一致 – $0.2871レジスタンスを監視してください。

分配のリスク

分配の警告は限定的ですが存在します：Supertrendが弱気でMACDがネガティブヒストグラムを示す中、$0.2955レジスタンスでの出来高スパイク（最新テストで30%増加）がドアを開く試みを表しています。もし出来高が上方で膨張し価格が拒否された場合、Wyckoff分配が始まります。現在リスクは低く、全体的な出来高が低いためですが、BTCの下落がトリガーになれば$0.2395弱気ターゲットに注意。ダイバージェンスの欠如（価格下落時に出来高が増えない）が分配を弱めています。

価格-出来高の一致

価格アクションは出来高と部分的に一致：下落トレンドでの+1.24%回復は低出来高（+10%未満）で、確信なし – 健全ではなく弱いラリーです。弱気Supertrendにもかかわらず、サポートテストで出来高確認あり：$0.2863で出来高18%増加、買い手を検証します。ダイバージェンス分析が重要：RSI下落時に出来高安定、価格-出来高乖離が強気ヒントを与えます。不健全な出来高：高出来高の下落はパニック売り；ここにはなく、低出来高=コントロールされた状態です。

EMAの下に価格がありますが、上昇ムーブの出来高（最新1.24%）が下落ムーブより高い – ポジティブダイバージェンスです。これはトレンド転換前のシグナル：出来高が価格を検証せず、逆に弱気ケースを弱めています。ターゲット：強気$0.3210（54スコア）は出来高爆発で可能；弱気$0.2395は低確率。

大口プレーヤーの活動

機関パターンは顕著：大陰線出来高（$0.2815サポートで50M+ブロックトレード）がクジラ買いを示します。出来高デルタはポジティブ – ビッド出来高がアスク出来高を上回り、隠れたフローが存在します。過去1Wで3つの強力なサポート水準（1W MTF）が機関の足跡と一致。クジラアドレスでのTRX保有増加（2%）、分配ではなく蓄積を示します。リスク：急なスパイク出来高はトラップの可能性ですが、パターンは健全に見えます。市場参加はリテールで低く、プロで高い – 大口プレーヤー支配。

ビットコイン相関

BTCは$76,589水準で-2.42%下落し下落トレンド中；Supertrend弱気、$75,759サポート割れでアルトコインに連鎖反応を予想。TRXはBTCと0.85%相関 – BTCが$72,946まで下がればTRXの$0.2772テストが加速。逆にBTCが$77,864レジスタンスを突破すればTRXの$0.2955ブレイクアウトが出来高でサポートされます。ドミナンス上昇がアルトを圧迫；現在は注意モード：TRXはBTCより耐性があり、低出来高がクッションを提供。キーBTC水準：サポート$75,759/$72,946、レジスタンス$77,864 – TRX出来高をこれに合わせて監視。TRX Spot AnalysisとTRX Futures Analysisで詳細。

出来高ベースの見通し

出来高中心の見通し：短期的に強気バイアス – 低参加が蓄積をサポート、$0.2871ブレイクアウトを期待（出来高>150Mで）。長期的にMTFサポートが堅牢、$0.3210ターゲット現実的。リスク：BTC崩壊で出来高枯渇なら$0.2395。戦略：サポートでロング、出来高確認必須。出来高が価格を否定 – 下落トレンド弱く、リバーサル近い。総語数：~1050。