ETH 包括的テクニカル分析：2026年1月21日完全分析

Ethereum (ETH)は、過去24時間で%6.73下落し、$2,971で取引されており、全体的なダウントレンド構造を維持しています。短期EMAの下に位置する価格は、ベアリッシュSupertrendシグナルとネガティブMACDに支えられた弱いモメンタムを示しており、重要なサポート$2,951と$2,810がテストされる可能性があり、BTCの弱さがアルトコインに追加リスクをもたらします。

エグゼクティブサマリー

ETHは、2026年1月21日時点で顕著なダウントレンド内で推移しており、価格は$2,971でEMA20 ($3,145)の下に位置づけられ、RSIは40.06でニュートラル-ベアリッシュ領域にあり、MACDヒストグラムはネガティブに拡大しています。マルチタイムフレーム分析で14の強力なレベルが検出されました (1D: 3S/2R, 3D: 2S/2R, 1W: 3S/2R)、主なサポートは$2,951 (65/100) と $2,810 (65/100) が際立っています。出来高は$26億で高水準ですが、下落を裏付けています。BTCのダウントレンド（%3.50下落、$89,272）がETHを圧迫しており、短期的なベアリッシュバイアスが支配的で、$2,623へのポテンシャルがあります。投資家はETH Spot AnalysisとETH Futures Analysisページをフォローすべきです。戦略的見通し：売り圧力が続けば$2,000のベアリッシュターゲットに向かう可能性があり、$3,008のレジスタンスを突破すればリバウンドシグナルが出る可能性があります。

市場構造とトレンド状況

現在のトレンド分析

ETHの全体的なトレンド方向はダウントレンドとして確認されており、過去24時間で$3,200から$2,920の範囲で急激な引き戻しが発生しました。Supertrendインジケーターはベアリッシュシグナルを発行し、$3,301がレジスタンスとして機能しています。価格がEMA20 ($3,145.87)の下に留まることで、短期的なベアリッシュモメンタムが強化されています。より広範な視点では、週足チャートでダウントレンドチャネル内での動きが続き、直近の高値から約%15の損失があります。この構造は、買い手の弱さと売り手の支配を示しています。マルチタイムフレームの一致が強く、日足と3日足でベアリッシュブレイクアウトが観測され、週足でもEMA50の下に留まっています。

構造的レベル

主な構造的レベルは、ピボットポイントとFibonacciリトレースメントに基づいて決定されています。日足チャートでは、$3,200のスイングハイから$2,623のスイングローへのFibonacci %50レベルが$2,911付近で重要な役割を果たしています。週足構造では、$3,500から始まる下降チャネルの下バンドが$2,800付近でサポートを提供しています。これらのレベルは、市場構造が崩れずにダウントレンドを維持していることを示しており、higher lowの形成はありません。

テクニカルインジケーター報告

モメンタムインジケーター

RSI(14)は40.06で、オーバーソールド（30未満）に近づきつつも、まだ弱気シグナルを発していません。ニュートラル-ベアリッシュ領域でダイバージェンスはありません。MACDラインはシグナルラインの下にあり、ヒストグラムはネガティブに拡大しており、モメンタムの喪失を裏付けています。Stochastic %Kが%Dを下抜けしており、短期的な売りシグナルを発行しています。このコンフルエンスは、買い手の参入が限定的であることを示しています。

トレンドインジケーター

EMAクラスターはベアリッシュに整列：価格はEMA20 ($3,145)、EMA50 ($3,210)、EMA200 ($3,450)の下にあります。Supertrendはベアリッシュで、トレイリングストップが$3,301でレジスタンスを形成しています。一目均衡表の雲の下に留まることで、トレンドの弱さが確認されています。ADXは28でトレンド強度は中程度ですが、-DIが+DIを支配しています。

重要なサポートとレジスタンス分析

サポートゾーン：$2,951.3476 (65/100、日足ピボット + Fib %61.8)、$2,810.5083 (65/100、週足ロー)、$2,623.5700 (60/100、月足スイングロー)。レジスタンスゾーン：$3,008.1673 (76/100、EMA20 + チャネル上)、$3,249.9774 (64/100、Fib %38.2)。マルチタイムフレームで14の強力なレベル：1D (3サポート/2レジスタンス)、3D (2S/2R)、1W (3S/2R)。価格が$2,951をテストすれば最初の反応が期待されます。ブレイクアウトで$2,810へつながります。レジスタンスではショート機会が優先されます。

出来高と市場参加

24時間出来高は$26.07億で高水準。下落日にこのレベルは売り圧力を裏付け、ディストリビューションを示しています。OBV (On-Balance Volume)はネガティブダイバージェンスを示し、買い手出来高が低いです。VWAPは日足$3,050でレジスタンス、価格が下に留まることでベアリッシュです。スポット-フューチャーズベーシスはネガティブで、ロングポジションの清算が続いています。全体的な参加は売り手優位で、買い手は傍観しています。

リスク評価

リスク/リワード比は現在のレベル（$2,971）からベアリッシュターゲット$2,000（約1:3 R/Rロングに対して）に対しブルリッシュ$3,000（1:2 R/Rショートに対して）が不均衡です。主なリスク：BTCが$88,385サポートをブレイクすればETHでカスケード効果により$2,600への急落。ポジティブリスク：$3,008ブレイクでショートスクイーズにより$3,250への跳ね。ボラティリティ高（ATR %4+）、ストップロスは$3,050上と$2,900下を推奨。マクロではBTCドミナンス上昇がアルトコインを圧迫。一般リスクはベアリッシュです。

Bitcoin相関

BTCは$89,272で%3.50下落しダウントレンド中、Supertrendベアリッシュ。ETHはBTCと%0.85相関。BTC主サポート$88,385、$86,664、$84,681 – ブレイクでETHは$2,800を失います。レジスタンス$90,300、$92,491。BTC回復でETHは$3,100へ上昇可能。BTCドミナンス上昇がETH/BTCペアを圧迫（現在0.0333）。BTC弱さがETHに追加%10の下方リスクをもたらします。

結論と戦略的見通し

ETHのテクニカル像は明確にベアリッシュ：ダウントレンド、インジケーターコンフルエンス、出来高確認により$2,951サポートが重要。ブレイクで$2,623-$2,000ベアリッシュターゲットが活性化。維持で$3,008ショートカバーラリー可能。戦略：ショート$3,000上からターゲット$2,800 (R/R 1:2+)。ロングはサポートから条件付き。BTC $90k上を待つ。長期では$4,000ポテンシャルあるが、短期売り圧力支配的。この分析は完全な市場像を提供し、意思決定者にガイドします。