ETHFIテクニカル分析 2026年2月1日：リスクとストップロス

ETHFIは、現在の$0.49レベルで強い下落トレンド内に推移しており、RSIが27.72で売られ過ぎ領域に近づいていますが、弱気目標（$0.1516）が強気目標（$0.7828）よりも高い確率を示しています（スコア22対10）。投資家はボラティリティを考慮し、厳格なストップロス戦略を適用し、資本保護を最優先にすべきです。

市場ボラティリティとリスク環境

ETHFIの24時間変動は%-0.20と限定的に見えますが、日次レンジは$0.43-$0.51と広いボラティリティを示しており、出来高は$49.87Mで中程度を維持しています。現在の下落トレンドは、スーパートレンドの弱気シグナルと価格がEMA20（$0.61）下にあることで裏付けられています。RSI 27.72が売られ過ぎシグナルを示していても、暗号通貨市場全体の下落トレンド支配（BTCを含む）がアルトコインでの急落リスクを高めています。ATRベースのボラティリティ分析では、直近14日間の平均トゥルーレンジが約%10であることを示しており、これは$0.49レベルからの短期スイングで$0.05の変動が普通であることを示しています。リスク環境は、MTF（マルチタイムフレーム）分析で10の強いレベルにより均衡していますが（1D: 2S/2R、3D:1S/2R、1W:3S/3R）、弱気モメンタムの影響でショートサイドのリスクがより優勢です。投資家はこのボラティリティを資本の浸食を防ぐためにポジション管理で活用すべきです。例えば、高ボラティリティ期にトレーリングストップで動的保護を提供できます。ニュースフローでETHFI特有のブレイクアウトがないため、テクニカルレベルの重要性が増しており、予期せぬBTCダンプがアルトコインで流動性狩りを引き起こす可能性があります。

リスク/リワード比率の評価

潜在的なリワード: 目標レベル

強気シナリオでは、$0.7828目標（スコア10）がレジスタンスレベル$0.5054と$0.5460のブレイクにより到達可能で、現在の$0.49から約%60の上昇ポテンシャルを提供します。しかし、下落トレンド内でこの目標の実現確率は低く、EMA20上での終値とRSIでのダイバージェンスなしでのエントリーは避けるべきです。ETHFI Spot Analysisに理想的ですが、先物ではレバレッジでこのリワードリスクを倍増させる可能性があります。

潜在的なリスク: ストップレベル

弱気目標$0.1516（スコア22）は、$0.4290サポートのブレイクで加速する可能性があり、現在の価格から%-69の下落リスクを伴い、これによりリスク/リワード比率が1:0.87に低下します（リワードを下回る）。主な無効化レベル: ロングの場合$0.4290（スコア75/100）、ショートの場合$0.5460（スコア67/100）。この比率は資本保護重視の投資家にとってロングポジションをリスクの高いものにしています。常に1:2+の比率を目指してください。

ストップロス配置戦略

ストップロスは、ETHFIのようなボラティリティの高いアルトコインで資本の頭脳です。構造的レベルを基準にすべきです。例: ロングエントリーで$0.4290下のストップ（スイングロー）、ATR x1.5（$0.07）で動的化 – これでウィップソーを防ぎます。ショートでは$0.5460上の無効化、トレーリングストップで利益をロック。教育的な戦略: ATRベース（14日間~$0.05）、構造ブレイク（直近ロー/ハイ%2超）、またはボラティリティ調整（VIX類似の暗号指数）。MTFの一致が必須: 1Wサポート（$0.4290）ブレイクなしでロングを保持しないでください。誤ったストップ配置は%20+の損失を招きます。常にバックテストし、ETHFI Futures Analysisでレバレッジテストを。目標: 最大ドローダウン%1-2/ポジション。

ポジションサイズの考え方

ポジションサイズはリスク管理の核心です。固定リスクルールを適用: 口座残高の%1をリスクに。例計算（教育的）: $10K口座で$0.49ロング、$0.4290ストップでリスク距離$0.061 – 最大リスク$100ならサイズ = $100 / $0.061 ≈ 1638 ETHFI。ボラティリティ上昇時（ATRが前回比%20超）、サイズを縮小。Kelly Criterion変形: (リワード/確率 - リスク)/リワードの式で最適化、ただし暗号では保守的な%0.5を使用。分散: ETHFIはポートフォリオの%5を超えず、BTC相関が高い場合。誤ったサイズングは連続損失で資本を溶かします。Kellyより固定分数を優先。

リスク管理の結果

ETHFIではリスク/リワードの不均衡（弱気スコア優位）、下落トレンドとBTCの弱さから資本保護が優先: ロングでは厳格ストップ、ショートでは部分利益確定。主要 takeaways: ボラティリティをATRで測定、MTFレベルで検証、%1リスクルール適用。売られ過ぎRSIのリバウンド希望を与えても、$0.4290ブレイクがダンプを誘発 – 忍耐を。長期: 1Wサポート保持ならローテーション機会、なければサイドライン。常にジャーナル保持、感情トレードを避ける。

ビットコイン相関

BTCは$77,693レベルで下落トレンド（24h %-3.25）、スーパートレンド弱気でサポート$75,720/$64,655が重要。ETHFIはBTCと高い相関（~0.85）、BTC $75K下ダンプでETHFIを$0.40台へ引きずる可能性。レジスタンス$77,962/$80,703ブレイクならアルトコインローテーションでETHFIに$0.55+流入、しかしBTCドミナンス上昇でアルトを圧殺。監視: BTC $75Kホールド – ETHFIロングOK、ブレイク – ショートバイアスとポジション縮小。