ダインズ上院議員がBitcoin(BTC)税制法案を草案、10ドル未満の手数料を非課税対象に

上院草案、少額取引の報告義務を解除へ

米国の納税者が暗号資産の少額取引のたびに課税上の譲渡益を報告する義務を負う現行の枠組みに、転機が訪れようとしている。今週、上院財政委員会に所属する共和党のスティーブ・ダインズ(Steve Daines)上院議員が、Bitcoin(BTC)をはじめとする暗号資産全般を網羅する包括的なデジタル資産税制法案の草案を関係者に配布した。議員事務所は来週の正式提出を見込んでいる。草案は全部で13の条項で構成されており、法案の正式名称や提案者名はまだ空欄のままだ。この時点では条文が確定していないことを示す兆候といえる。草案の目玉は、米ドル連動のステーブルコインで商品やサービスを購入した場合、資格を満たすトークンであれば売買で損益を認識しないという規定だ。草案の条文によれば、対象となるのは取得価格が1ドルの上下3%以内に収まるトークンに限られ、米財務省が毎月公表する要件を満たす必要がある。ネットワーク手数料についても同様の配慮が盛り込まれた。1回の取引に付随する手数料の合計が10ドル以下の場合、損益は認識されない。この規定が成立すれば、2027年12月31日以降の資産処分に適用されることになる。草案は同時に、損失の出し耘ぎへの規制強化も図っている。株式投資家にすでに課されているウォッシュセール規則を暗号資産に拡張するもので、売却の前後30日以内に実質的に同一の資産を取得した場合、損失は制限される。さらに、資産を処分せずに売却の経済的効果だけを得るように設計されたポジションは、みなし売却の対象となり、レバレッジを用いる契約取引のデスクに影響する変更となる。ディーラーや一定の事業者は時価会計(マーク・トゥ・マーケット)を選択でき、個々の処分をいちいち追跡する代わりに、保有資産を毎年公正価値で評価できる仕組みだ。

下院法案は委員会を38対5で可決

上院側の草案が動き出したのと並行して、下院では包括的な法案が委員会を通過している。デジタル資産税制確実性法案(Digital Asset Tax Certainty Act)と題されたこの法案は9月14日に提出され、下院歳入委員会に付託された。ステーブルコインによる支払い、取引手数料、マイニング、ステーキングといった課税上の論点を幅広く網羅する内容だ。9月16日、歳入委員会は賛成38、反対5でこの法案を可決した。超党派の支持を得て暗号資産法制が委員会を通過するのは珍しく、ただし委員会通過が本会議での採決を保証するわけではない。中間選挙前には下院本会議での採決は予定されておらず、審議は選挙後にずれ込む見通しだ。一方、上院の草案には市場の特定の活動を狙い撃ちした規定も含まれる。一定の条件を満たす暗号資産の貸付けは、課税上の売却として扱われなくなる。保有資産をProof of Stake型ネットワークの担保に充てて報酬を得る投資ファンドは、ステーキングだけを理由に税制上の地位を失わない。多くのチェーンのトークノミクス設計に関わる核心的な論点だ。流動性の高い暗号資産の寄付についても、一部の評価額算定要件から救済が与えられる。日常ユーザーの目線で注目すべきは手数料の除外規定だ。オンチェーン上の活動が増えるにつれ、報告義務の負担も膨らんできた。手数料の大半はノード運営者に支払われるが、現行制度ではそのたびに個別の報告対象となる処分が発生し、取得原価との対応付けまで求められる。金額に見合わない負担が続いてきたのが実情だ。損失制限は、トレーダーが長年利用してきた抜け穴を塞ぐものでもある。暗号資産は従来、ウォッシュセール規則の対象外だったため、ポジションを売却して即座に買い戻し、エクスポージャーを維持したまま課税上の損失を計上することが可能だったためだ。ダインズ議員は現職の任期満了をもって議席を離れる予定で、事務所によれば退任前に暗号資産税制の枠組みを提示する意向だ。中間選挙前に法案を提出することで、選挙から新議会発足までの空白期間(レームダック期間)に上院が法案を審議できる窓口が確保できる、というのが同議員の主張だ。 市場をリアルタイムで追いたい読者は、Binanceで現物・先物価格をライブで確認できる。

中間選挙後のレームダック期間が焦点

現時点で、草案がもたらす義務はあくまで将来のものであり、どの規定も今日の納税者を一切拘束しない。適用時期は文書そのものに明記されている。手数料の除外規定は2027年12月31日以降の資産処分に及び、ステーブルコインの除外規定は財務省による毎月の対象トークン指定に依存する仕組みだ。COINOTAG編集部の見立てでは、個々の条項よりもプロセスの順序そのものが重要だ。下院の法案が委員会を38対5で可決され、上院財政委員会の議員も中間選挙前に包括的な税制の枠組みをテーブルに載せた。仮に成立すれば、ステーブルコイン支出の救済、10ドル未満の手数料追跡義務の廃止、ウォッシュセール規則の適用といった義務は、両院が同一の条文を可決した後、米国の納税者および時価会計を選択したディーラーに初めて課されることになる。